Президент Украинского аналитического центра, кандидат экономических наук Александр Охрименко высказал свой прогноз относительно ситуации на финансовом рынке на период со 2 по 6 августа 2010 года.
"Завершился июль, и теперь финансовый рынок будет содрогаться и паниковать по мере поступление результаты работы мировой экономики за этот месяц. При этом будет продолжатся негласная конкуренция между ЕС и США. Во вторник, 3 августа 2010 года, будут обнародованы результаты личные расходы и индекс личных расходов США, которые, как ожидается, в условиях высокого уровня безработицы должны расти очень медленно.
В среду, 4 августа, станут известны данные о розничных продажах в ЕС и будут обнародованы данные по целой серии индексов, которые оценивают бизнес-настроения в США, ЕС, странах Азии и Австралии.
В четверг центробанки ЕС и Великобритании будут обсуждать возможность изменения своих учетных ставок. Скорее всего, они останутся неизменными. Но в преддверии результатов этих заседаний валютные рынки могут показать очень интересные кульбиты.
В конце недели станут известны данные об уровне безработицы в США, а заодно и результаты работы промышленности в Германии, Великобритании и Франции. Но самыми интересными будут оставаться данные о безработице в США. Несмотря на все старания правительства, уровень безработицы остается высоким и время от времени начинает расти. Это вносит негативную информацию на мировой валютный рынок, во многом зависящий от американского доллара.
Валюта
Курс пары евро/доллар с большим трудом взял уровень в 1,3 $ и явно "устал". Очень долго валютные спекулянты ждали этот курс, многие опционы и свопы были завязаны на этот уровень. Поэтому, достигнув этой отметки, курс евро явно "увяз". Ближайшее перспективы курса евро завязаны на верхней точке сопротивления 1,34 $ (считается, что в случае преодоления этой точки, курс евро будет продолжать резкий рост и дальше) и нижней точке 1,27 $ (считается, что до этого уровня курс евро может упасть в ближайшее время). Движение к этой или иной точке курса евро будет происходит по мере появления новостей по итогам работы за июль 2010.
Медленная ревальвация курса гривны по отношению к доллару и небольшая девальвация доллара по отношению к евро привели к тому, что курс евро по отношению к гривне существенно не изменился на прошлой неделе.
На этой неделе (2-8 августа) не исключены более резкие изменения курса евро/гривна, под влиянием колебаний курса евро/доллар. Но это будет как бы вторичный эффект от событий на мировом рынке.
Получение кредита МВФ никак существенно на курс гривны по отношению к доллару или евро не влияет. Если бы гривна девальвировала, то получение кредита позволило бы остановить эту девальвацию. Но на текущий момент происходит все наоборот. Гривна ревальвирует и поэтому увеличение золотовалютных резервов, а именно для этой цели МВФ и дает Украине кредит, не способно существенно повлиять на ситуацию на рынке. Скорее всего, кредит МВФ будут стимулировать НБУ более активно удерживать стабильным курс гривны и не допускать ни резкой девальвации, ни резкой ревальвации по отношению к доллару США.
Ценные бумаги
После появления информации о выделение Украине кредита МВФ, цены на акции 29 июля 2010 года резко выросли фактически по всем украинским "голубым фишкам". При этом почти в два раза выросли объемы сделок на "Украинской бирже".
Фондовый индекс "Украинской биржи" без особых проблем вырос с отметки в 2060 пунктов к отметке в 2080 пунктов. Больше всего в тот день подорожали акции Енакиевского металлургического завода, концерна "Стирол", "Мотор Сич". Неплохой рост цен был зафиксирован по акциями Центрэнерго, "Укрнафта", Адвеевский коксохимический завод.
К сожалению на долго положительного эффекта от этой новости не хватило, и уже в пятницу, 30 июля 2010 года, цены на акции начали падать. Хотя не с такой скоростью, как росли прежде.
Дальнейшая динамика роста цен на акции, а особенно объемы торгов акциями, будут во многом зависеть от увеличения количества портфельных инвесторов из-за рубежа. Существует вполне обоснованная надежда, что кредит МВФ, повышение суверенного рейтинга Украины будут стимулировать процесс возврата инвесторов-нерезидентов на украинский рынок акций. Хотя август – это период летнего затишья и отпусков, поэтому приход нерезидентов если и будет иметь место, то будет происходить вяло, особенно в начале текущего месяца. Но это может быть неплохим заделом на осень.
Золото
Цены на золото на мировом рынке показали свой ненадежный характер, и на прошлой неделе упали до уровня ниже 1160 $ за тройскую унцию. Хотя под конец прошлой недели цены на золото частично восстановили свою репутацию и поднялись до отметки в 1170 $ за унцию. Несложно догадаться, что все эти события вокруг цен на золото связаны с битвой за рубеж в 1,3 $ за евро.
На мировом рынке сложилась ситуация, когда игры вокруг курса евро/доллара так увлекли финансовых спекулянтов, что они на время забыли о золоте, как объекте спекуляции. В результате падал и интерес к золоту, и спрос на этот металл. В связи с этим событиями ряд крупных зарубежных банков поменяли прогноз цен на золото на перспективу. Теперь они считают, что золото достигнет цены 1400 $ за тройскую унцию не в 2011 году, а только в 2012 году.
Ближайшая перспектива прогноза цены на золото базируется на ожидании возврата цены на золото до уровня 1200 $ в конце этого месяца. При это четко прослеживается тенденция, что даже достигнув уровня 1200 $, цена на золото не может долго на нем удерживаться и допускает резкие обвалы вниз. Нет стабильного спроса на золото ни среди ювелирной промышленности, ни среди банкиров.
Кредиты
По итогам июля месяца увеличилось количество банков, которые заявляют о начале кредитования населения. За месяц 14 банков, среди них 4 мелких, заявили, что начинают кредитовать население. Большинство банков обещают выдавать потребительские кредиты и автокредиты, ипотечные кредиты менее популярны. По итогам июня 2010 года банки выдали автокредиты на сумму 3,1 млрд.грн. (с учетом пролонгированных кредитов), что составляет 80% от общего объема кредитов, а ипотечных кредитов было выдано на сумму всего лишь 300 млн грн.
В июле месяце существенных изменений не произошло: объемы кредитования населения остались на тех же уровнях. Начало массового кредитования сдерживает два фактора: старые проблемные кредиты, доля которых постоянно растет в общем кредитном портфеле банков, и очень жесткие условия при отборе потенциального заемщика. Если в былые времена банки проявляли "либеральность" при оценке надежности заемщика, то теперь маятник качнулся в другую сторону, и в отдельных случаях требования банков (особенно банков с зарубежным капиталом) являются невыполнимыми для украинских заемщиков. Где можно найти, в реалиях украинской экономики, заемщика с высокой официальной заработной платой, стабильным местом работы и положительной кредитной историей за последние пять лет? Скорее всего, банки не столько хотят выдавать кредиты физическим лицам, как проверяют рынок и ищут реальную нишу для своего бизнеса.
Депозиты
Прошедший месяц характеризовался активным отказом банков от коротких депозитов и существенным увеличением долгосрочных депозитных программ. Почти все крупные украинские банки существенно снизили ставки по депозитам до одного года. Отдельные банки установили ставки по гривневым депозитам на срок 3-6 месяцев на уровне ниже 10% годовых. Фактически, эта ставка депозита ниже ожидаемого уровня инфляции, что делает размещение денег на столь короткий интервал времени невыгодным.
Агитацией за долгосрочные депозиты занялись не только большие банки. Многие средние и мелкие банки предлагают большой выбор депозитов, но самые оптимальные ставки установлены ими по депозитам на срок 13-16 месяцев. Они хорошо отдают себе отчет в том, что не могут себе позволит привлечь клиента, который может разместить деньги на срок 2-3 года, как это делают большие банки, а вот привлечь клиента на срок 1,5 года им под силу. Причем удлинение сроков размещения депозитов охватило как гривневые, так и валютные депозиты.
Поскольку для украинского банковского рынка долгосрочные депозиты – это во многом экзотика, нет четких критериев выбора процентной программы. Можно найти долгосрочный депозит, где ставки выше, чем по депозитам до одного года, и наоборот, ставки по депозиту на длительный срок ниже, чем ставки по депозиту на более короткий срок. Например, ставки по гривневому депозиту на срок 1 год с ежемесячной выплатой процентов варьируются от 16% до 22%, в зависимости от банка. А ставки по аналогичному депозиту на срок 1,5 года варьируются в пределах 14-21%, на срок 2 года – 14-19,5%, а на срок 3 года – от 13,4% до 20,5%. Ставки по валютным депозитам варьируются аналогично. Так что выбор у потенциальных вкладчиков всегда существует".
Сегодня, 2 августа, крупнейший банк Франции и наибольшая по объему депозитов банковская группа еврозоны – BNP Paribas, объявила финансовые результаты за II квартал.
Согласно им, прибыль компании составила 2,11 млрд евро, что на 31% больше уровня предыдущего года. При этом аналитики предполагали прибыль на уровне 1,61 млрд евро.
Таких показателей BNP Paribas удалось достичь благодаря сокращению резервов по проблемным долгам – их уровень уменьшился до минимального со времени банкротства инвестбанка Lehman Brothers в сентябре 2008 года. Также на доходах позитивно сказались результаты розничного подразделения банка во Франции и странах Бенилюкса.
Работа инвестиционного подразделения оказалась намного менее успешной – его выручка снизилась на треть из-за спада на рынках капитала. Доналоговая прибыль упала на 7,3% – до 1,28 млрд евро.
Выручка банка увеличилась на 11,8%, до 11,17 млрд евро. Операционные расходы также выросли – до 10,2%, до 6,41 млрд евро.
По поручению премьера Николая Азарова Межведомственная комиссия по вопросам противодействия противоправному поглощению и захвату предприятий начала работу по решению проблем невозвращения кредитов, выданных госбанками или банками со значительной государственной долей.
Так, Минстерство финансов и Главное контрольно-ревизионное управление, совместно с правоохранительными органами, руководством финансовых учреждений и привлечением сотрудников внутренней безопасности должны провести проверки по каждому факту предоставления проблемных кредитов государственными банками. Такое решение принято на заседании комиссии под председательством вице-премьера Владимира Сивковича.
Проверки пройдут в таких государственных банках: ОАО "Ощадбанк", АО "Укрэксимбанк", ПАО "Родовид Банк", ПАО "АКБ "Киев", ПАО АБ "Укргазбанк", ПАО "Украинский банк реконструкции и развития". Во время проверок будет обращаться внимание на экономическую и юридическую обоснованность решений о предоставлении кредитов юридическим лицам в размере свыше 10 миллионов гривен и физическим лицам – свыше 1 миллиона гривен.
Будет проверяться и причастность должностных и служебных лиц центральных и местных органов власти к созданию предпосылок для невозврата кредитных ресурсов, получения кредитов предприятиями государственного сектора экономики с целью использования их в схемах искусственного доведения до банкротства субъектов хозяйствования указанной категории.
Таким образом, стражи порядка сформируют "черный список" чиновников, причастных к невозврату значительных кредитных средств. По результатам проверок стражи порядка до конца августа должны подготовить предложения по возврату кредитов. Также комиссия должна проанализировать правомерность и эффективность использования средств, выделенных Нацбанком Украины на рефинансирование банков.
Около 75% украинских банков в первом полугодии сокращали объемы кредитования населения.
За первые шесть месяцев 2010 года кредитные портфели физлиц украинских банков сократились на 18,9 млрд. грн. (без учета 8 финучреждений, которые с января по июнь были поданы на ликвидацию).
Лидером по сокращению кредитования физлиц стал ОТП Банк, задолженность населения перед которым за первое полугодие сократилась на 2,69 млрд. грн. или на 17,8%.
Не намного от него отстало еще одно финучреждение с иностранным капиталом – УкрСиббанк, портфель которого за этот же период «похудел» на 2,45 млрд. грн. (-9,1%).
Райффайзен Банк Аваль и Укрсоцбанк сократили свои портфели на 1,83 млрд. грн. (-8,1%) и 1,79 млрд. грн. (-8,7%) соответственно.
Сегодня, 30 июля, председатель правления Проминвестбанка Виктор Башкиров сообщил о намерении финучреждения привлечь до 200 млн долларов на условиях субординированного долга.
"Мы намерены привлечь субординированный кредит от основного акционера в размере до 200 млн долларов на срок более семи лет, чтобы укрепить свою капитальную базу. Мы надеемся, что это произойдет осенью, скорее всего, в сентябре", – сказал он, добавив при этом, что средства субдолга позволят банку доформировать резервы под активные операции в предусмотренных бизнес-планом объемах.
"Необходимость привлечения субдолга обусловлена тем, что, во-первых, мы хотели бы продолжать свой рост, во-вторых, мы продолжаем создавать резервы, которые, естественно, сокращают наш основной и регулятивный капитал", – пояснил господин Башкиров. По его словам, по итогам 2010 года банк намерен сформировать резервы нарастающим итогом под кредитный портфель юридических лиц объемом 690-700 млн долларов.
По итогам I полугодия банк сформировал резервы по кредитному портфелю юридических лиц нарастающим итогом объемом 615 млн долларов.
В условиях стабильного рынка и роста доверия вкладчиков украинские банки возвращаются к классической ресурсной политике, то есть устанавливают более выгодные условия по долгосрочным депозитам.
Такую точку зрения высказала первый заместитель председателя правления «Брокбизнесбанка» Наталья Синявская.
Как следствие, сообщила она, на этой неделе ставки понижались незначительно, в основном, по вкладам в национальной валюте на короткие сроки привлечения. Так, средняя процентная ставка по вкладам в гривне упала по вкладам со сроком размещения 1 месяц – на 0,25 пункта, на 3-6 месяцев – на 0,12 пункта, на 12 месяцев – на 0,08 пункта. Средняя ставка по депозитам в долларах США снизилась на 0,12 пункта, процентные ставки по вкладам в евро остались на уровне прошлой недели.
По информации эксперта, процентные ставки по депозитам в гривне сейчас установились следующие: на срок 1 месяц – от 9 до 12,5% годовых; на 3 месяца – от 9,5 до 15,5%; на 6 месяцев – от 11,5 до 16,7%; на 12 месяцев – от 12,5 до 17,4%. Условия по вкладам в долларах США теперь следующие: на срок 1 месяц – от 3 до 7,25% годовых; на 3 месяца – от 3,5 до 8,75%; на 6 месяцев – от 4,5 до 9,75%; на 12 месяцев – от 5,5 до 10,25%. Ставки по депозитам в евровалюте находятся в таких пределах: по вкладам на 1 месяц – от 1 до 6% годовых; на 3 месяца – от 1,45 до 7,75% годовых; на 6 месяцев – от 1,7 до 8,5%; на 12 месяцев – от 1,95 до 9%.
Сегодня, 29 июля, стало известно, что европейские банки продолжили ужесточать стандарты кредитования компаний и домовладельцев во II квартале этого года, поскольку долговой кризис в регионе сократил их доступ к финансированию.
Рост объема кредитования домовладельцев и частных компаний в Европе в июне был максимальным за 20 месяцев, составив 0,3%, свидетельствуют данные обзора Европейского центрального банка (ЕЦБ).
"Ужесточение условий кредитования возобновилось во II квартале, банки региона предполагают, что стандарты кредитования компаний еще больше ужесточатся в III квартале этого года", – сказано в сообщении ЕЦБ.
"Спрос на банковские кредиты продолжает повышаться, тем не менее негативные последствия долгового кризиса ухудшили способность банков привлекать финансирование. В следующие 3 месяца банки ожидают сохранения трудностей с привлечением средств, хотя и не в таком масштабе, как во II квартале 2010 года", – сказано в обзоре Центробанка.
Национальный банк Украины высказывает обеспокоенность качеством предоставляемых коммерческими банками статистических отчетов. Об этом говорится в письме НБУ, направленном в адрес комбанков.
“Руководители отдельных банков не обеспечивают надлежащий контроль за представляемой отчетностью в Национальный банк Украины, о чем свидетельствуют многочисленные обращения банков к Службе банковского надзора с просьбами относительно замены файлов отчетности в связи ошибками и продления сроков их предоставления”, – говорится в письме.
НБУ напоминает об ответственности руководства банка за достоверность, полноту и своевременность предоставления отчетности и просит усилить контроль за ее составлением.
В этом году российские банки получили небывалые доходы от взыскания штрафов с нерадивых клиентов. Лидируют те, кто занимался корпоративным кредитованием и активно судится с должниками.
Только за первое полугодие российские банки получили 35,5 млрд руб. штрафов и неустоек, подсчитал начальник аналитического управления БКФ-банка Максим Осадчий. В прошлом году доход от штрафов был заметно меньше — всего 20 млрд руб.
Самый солидный заработок на неустойках — 4,7 млрд руб. — у Альфа-банка, известного своим жестким подходом к работе с просроченной задолженностью. Большая часть этой суммы была взыскана с корпоративных заемщиков. Пресс-служба Альфа-банка связывает рост штрафов с увеличением просроченной задолженности, впрочем, она была частично реструктурирована или погашена.
В прошлом году, судя по отчетности, лидером по штрафным сборам был "Хоум кредит энд финанс банк" — тогда он получил с должников 2,9 млрд руб. Однако в самом банке уточняют, что реальных штрафов в этой сумме всего 815,7 млн руб., просто банк отразил на тех же счетах и прибыль своей SPV после секьюритизации кредитов, поскольку специальных счетов для таких доходов не предусмотрено. В этом году банк стал эффективнее взыскивать просроченную задолженность, заверяет сотрудник пресс-службы "Хоум кредита" София Абдразакова, и объем собранных штрафов растет.
"Уралсиб" и Сбербанк получили с нерадивых должников по 4 млрд руб.: в Сбербанке самыми недисциплинированными были также корпоративные клиенты, признал его представитель.
Среди лидеров по объему полученных штрафов оказался и Связь-банк с доходом в 2 млрд руб. Причем банк не ужесточал политику взыскания с клиентов штрафов и пеней за просрочку, предупреждает представитель банка Ольга Филимонова.
А вот у "ВТБ 24" и "Ренессанс кредита" сборы штрафов упали. На это повлияли два фактора: сокращение портфеля (с 39,7 млрд до 32,4 млрд руб. только с июля 2009 г.) и улучшение его качества, которое началось в середине 2009 г., говорит предправления банка "Ренессанс капитал" Алексей Левченко.
Чистая прибыль АО "Укрэксимбанк" во ІІ кв. 2010 г. составила 21,442 млн грн. Об этом сообщает газета "Урядовый курьер".
Чистый процентный доход во ІI кв. 2010 г. составил 1 млрд 523 млн 085 тыс. грн, чистый комиссионный доход составил 230 млн 829 тыс. грн, прочие операционные доходы – 6 млн 228 тыс. грн.
0 Comments